常用财务分析指标列表
财务分析指标是企业财务管理和决策的重要工具，不同需求人群在各自的场景中运用这些指标来做出决策。企业管理者需要通过财务分析指标来评估企业经营状况、制定战略和决策；投资者利用这些指标来评估投资价值和风险；债权人通过财务分析指标来评估企业的偿债能力和信用风险。下面从企业管理者、投资者、债权人三个方面对常用财务分析指标的需求人群及场景进行描述：
- 企业管理者
- 评估经营状况：企业管理者需要全面了解企业的经营状况，包括盈利能力、偿债能力、运营能力等。通过分析毛利率、净利率等盈利能力指标，管理者可以判断企业产品或服务的盈利水平，了解成本控制和定价策略的有效性。资产负债率、流动比率等偿债能力指标能帮助管理者评估企业的债务负担和短期偿债能力，确保企业财务安全。应收账款周转率、存货周转率等运营能力指标则反映了企业资产的运营效率，帮助管理者发现运营过程中的问题。
- 制定战略和决策：财务分析指标为企业管理者制定战略和决策提供重要依据。通过对销售增长率、市场份额等指标的分析，管理者可以了解企业在市场中的地位和发展趋势，制定相应的市场拓展战略。成本费用利润率等指标可以帮助管理者评估成本控制的效果，制定成本优化策略。在投资决策方面，管理者会参考投资回报率、净现值等指标，评估投资项目的可行性和潜在收益。
- 投资者
- 评估投资价值：投资者在选择投资标的时，会关注企业的盈利能力和成长潜力。市盈率、市净率等估值指标可以帮助投资者评估企业的相对投资价值，判断股票价格是否合理。净利润增长率、营业收入增长率等指标则反映了企业的成长能力，投资者更倾向于投资具有高增长潜力的企业。
- 评估投资风险：投资者需要评估投资的风险水平，以确保投资的安全性。资产负债率、利息保障倍数等偿债能力指标可以反映企业的债务风险，帮助投资者判断企业是否有足够的能力偿还债务。财务杠杆系数等指标可以衡量企业的财务风险，投资者会避免投资财务风险过高的企业。
- 债权人
- 评估偿债能力：债权人在提供贷款或其他信用支持时，最关注企业的偿债能力。流动比率、速动比率等短期偿债能力指标可以帮助债权人评估企业在短期内偿还债务的能力，确保债权的安全。资产负债率、长期资本负债率等长期偿债能力指标则反映了企业长期的债务负担和偿债能力，债权人会根据这些指标来决定是否提供长期贷款以及贷款的额度和利率。
- 评估信用风险：债权人通过分析企业的财务指标来评估其信用风险。除了偿债能力指标外，债权人还会关注企业的盈利能力、运营能力等指标，以全面了解企业的经营状况和还款能力。例如，毛利率、净利率等盈利能力指标可以反映企业的盈利水平，间接影响企业的还款能力。应收账款周转率、存货周转率等运营能力指标可以反映企业资产的运营效率，进而影响企业的现金流和偿债能力。
| 常用财务分析指标列表 | |||||
| 序号 | 指标类型 | 指标名称 | 计算公式 | 说明 | |
| 1 | 偿债能力 | 流动比率 | 流动资产/流动负债 | 与行业平均水平相比进行分析 | |
| 2 | 速动比率 | （流动资产-存货）/流动负债 | |||
| 3 | 现金比率 | （货币资金+交易性金融资产）/流动负债 | |||
| 4 | 现金流量比率 | 经营活动现金流量/流动负债 | |||
| 5 | 净运营资本 | 流动资产-流动负债，或，长期资本-长期资产 | 对比企业连续多期的值，比较分析 | ||
| 6 | 资产负债率 | 负债总额/资产总额×100% | 该值越小，企业偿债越有保证，贷款越安全 | ||
| 7 | 产权比率 | 负债总额/所有者权益总额×100% | |||
| 8 | 利息保障倍数 | （净利润+利息费用+所得税费用）/利息费用 | 该值越大，企业偿债越有保证，贷款越安全 | ||
| 9 | 现金流量利息保障倍数 | 经营活动现金流量/利息费用 | |||
| 10 | 经营现金流量债务比 | 经营活动现金流量/债务总额×100% | |||
| 11 | 营运能力 （资产管理能力） | 应收帐款周转率 | 产品销售收入/（（期初应收账款+期末应收账款）/2） | 与行业平均水平相比进行分析 | |
| 12 | 应收账款周转天数 | 365/应收账款周转率 | |||
| 13 | 存货周转率 | 产品销售成本/（（期初存货+期末存货）/2） | |||
| 14 | 存货周转天数 | 365/存货周转率 | |||
| 15 | 净运营资本周转次数 | 销售收入/净营运资本 | |||
| 16 | 流动资产周转率 | 产品销售收入/（（期初流动资产+期末流动资产）/2） | |||
| 17 | 总资产周转率 | 产品销售收入/（（期初总资产+期末总资产）/2） | |||
| 18 | 盈利能力 | 盈利能力 | 销售净利率 | 净利润/销售收入×100% | 该值越大，盈利能力越强 |
| 19 | 资产净利率 | 净利润/总资产×100% | |||
| 20 | 权益净利率 | 净利润/股东权益×100% | |||
| 21 | 总资产报酬率 | （利润总额+利息支出）/平均资产总额×100% | |||
| 22 | 营业利润率 | 营业利润/营业收入×100% | |||
| 23 | 成本费用利润率 | 利润总额/成本费用总额×100% | |||
| 24 | 盈利质量 | 全部资产现金回收率 | （经营活动现金净流量/平均资产总额）×100% | 与行业平均水平相比进行分析 | |
| 25 | 盈利现金比率 | （经营现金净流量/净利润）×100% | 该值越大，盈利质量越高 | ||
| 26 | 销售收现比率 | （销售商品或提供劳务收到的现金/主营业务收入净额）×100% | |||
| 27 | 发展能力 | 股东权益增长率 | （本期股东权益增加额/股东权益期初额）×100% | 对比企业连续多期的值，分析发展趋势 | |
| 28 | 销售增长率 | （本期营业收入增加额/上期营业收入）×100% | |||
| 29 | 净利润增长率 | （本期净利润增加额/上期净利润）×100% | |||
| 30 | 营业利润增长率 | （本期营业利润增加额/上期营业利润）×100% | |||